Là một nhà đầu tư quan tâm đến chứng khoán hoặc forex thì NYSE hay NASDAQ không còn quá xa lạ đối với chúng ta, đây là 2 sàn giao dịch chứng khoán lớn nhất Hoa Kỳ. Mỗi sàn giao dịch chứng khoán trên toàn cầu đều xây dựng cho riêng nó một hoặc một vài chỉ số để phản ánh hiệu suất hoạt động của thị trường và tất nhiên, 2 gã khổng lồ này cũng không ngoại lệ.
Nếu NYSE có bộ chỉ số Dow Jones vô cùng nổi tiếng thì NASDAQ cũng có bộ chỉ số Nasdaq lừng danh không kém.
Các bạn đã được tìm hiểu về chỉ số Dow Jones qua một bài viết trên kienthucforex.com thì lần này, chúng tôi sẽ tiếp tục chia sẻ đến các bạn những kiến thức liên quan đến chỉ số Nasdaq. Cùng theo dõi nhé.
Chỉ số Nasdaq là gì? Giới thiệu các chỉ số trong bộ chỉ số Nasdaq
Là một bộ chỉ số chứng khoán của thị trường chứng khoán Hoa Kỳ, đại diện cho các công ty được niêm yết trên sàn giao dịch chứng khoán NASDAQ. Bộ chỉ số Nasdaq bao gồm nhiều chỉ số khác nhau, mỗi chỉ số được tính toán trên một bộ dữ liệu mẫu khác nhau, liên quan đến một lĩnh vực nhất định. Các chỉ số chủ yếu trong bộ này bao gồm: Nasdaq Composite, Nasdaq 100, Nasdaq Financial 100 và Nasdaq Biotechnology Index. Trong đó, Nasdaq Composite và Nasdaq 100 là 2 chỉ số quan trọng nhất.
- Nasdaq Composite
Nasdaq Composite (Nasdaq Tổng hợp) còn được gọi ngắn gọn là chỉ số Nasdaq vì nó là chỉ số tổng hợp nhất của sàn giao dịch chứng khoán NASDAQ, nên khi nhắc đến chỉ số Nasdaq thì chúng ta phải hiểu ngay là đang nhắc đến Nasdaq Composite.
Đây là chỉ số được quan tâm nhiều nhất trong bộ chỉ số của Nasdaq và là một trong 3 chỉ số được nhắc đến nhiều nhất trong các bài phân tích, báo cáo thị trường cùng với Dow Jones và S&P 500.
Nasdaq Composite ra mắt lần đầu tiên vào năm 1971, được xây dựng dựa trên giá trị vốn hóa thị trường của toàn bộ các công ty được niêm yết trên sàn giao dịch chứng khoán NASDAQ. Chỉ số này được tính toán liên tục trong suốt một ngày giao dịch, giá trị cuối cùng được công bố vào 4:16 pm (ET) sau khi thị trường Hoa Kỳ đóng cửa vào lúc 4:00 pm (ET). Hơn 50% các công ty trong chỉ số Nasdaq Composite thuộc lĩnh vực công nghệ, tiếp đến là hàng tiêu dùng, sức khỏe, tài chính…
Các công ty cấu thành nên Nasdaq Composite
Mẫu dữ liệu của chỉ số Nasdaq Composite chính là giá trị vốn hóa thị trường của hơn 2,500 mã cổ phiếu được niêm yết trên sàn NASDAQ. Các công ty này có thể là những công ty quốc tế, không nhất thiết phải có trụ sở tại Hoa Kỳ, nhưng phải được niêm yết độc quyền trên NASDAQ.
Các loại chứng khoán được sử dụng để tính toán giá trị của chỉ số bao gồm ADR (American depositary receipts – Chứng chỉ tiền gửi Mỹ), cổ phiếu thường, REITs (Real Estate Investment Trusts – Ủy thác đầu tư bất động sản) và cổ phiếu theo dõi (tracking stocks). Không bao gồm các loại chứng khoán phái sinh, cổ phiếu ưu đãi, quỹ, ETFs và trái khoán (debentures).
Một số công ty nổi tiếng có mặt trong chỉ số Nasdaq Composite như Apple, Google, Microsoft, Amazon, Netflix, Intel, Pepsico, Facebook….
Phương pháp tính chỉ số Nasdaq Composite
Chỉ số Nasdaq Composite được tính theo phương pháp tỷ trọng vốn hóa thị trường.
Giá trị của Nasdaq Composite = (Trọng số của mỗi chứng khoán x Giá đóng cửa của chứng khoán)/ Ước số.
NASDAQ ấn định mỗi chứng khoán một tỷ trọng (%) dựa vào giá trị vốn hóa thị trường của mỗi công ty đó. Chính vì vậy, nếu có bất kỳ sự thay đổi vào về giá chứng khoán hoặc việc chia tách, gộp cổ phiếu của bất kỳ công ty nào cũng đều ảnh hưởng đến giá trị của chỉ số, đặc biệt là các công ty có tỷ trọng cao, vốn hóa thị trường lớn.
Ước số được lựa chọn sao cho phù hợp với mục đích báo cáo. Do việc các công ty liên tục gia nhập/rời khỏi sàn giao dịch chứng khoán, hợp nhất, chia tách cổ phiếu… khiến cho việc theo dõi chỉ số không được nhất quán. Vì vậy, ước số này cũng sẽ thay đổi và được tính toán lại nếu có bất kỳ sự kiện nào kể trên xảy ra với mục đích làm cho giá trị của nó trước và sau các sự kiện đó không bị thay đổi.
- Nasdaq 100
Chỉ số Nasdaq 100 còn được gọi là chỉ số Nasdaq phi tài chính, đại diện cho 100 công ty có giá trị vốn hóa cao nhất, hoạt động tích cực nhất trên sàn giao dịch chứng khoán NASDAQ. 100 công ty này tập trung vào các lĩnh vực như công nghệ, hàng tiêu dùng và chăm sóc sức khỏe, kể cả các công ty quốc tế.
Chỉ số Nasdaq ra mắt vào năm 1985, hiện tại cũng là một trong số những chỉ số quan trọng, được đa số nhà đầu tư tài chính quan tâm, đặc biệt là những nhà đầu tư yêu thích cổ phiếu thuộc lĩnh vực công nghệ.
100 công ty được lựa chọn để tính chỉ số Nasdaq 100 không chỉ là 100 công ty có giá trị vốn hóa thị trường cao nhất mà phải đảm bảo một số tiêu chí như: được niêm yết độc quyền trên sàn NASDAQ, thời gian niêm yết ít nhất 2 năm (hoặc 1 năm nhưng phải đáp ứng được tiêu chí về vốn hóa), hoạt động tích cực (khối lượng giao dịch mỗi ngày ít nhất là 200,000 cổ phiếu), lưu hành báo cáo hàng quý, hàng năm và không có nguy cơ phá sản.
Phương pháp tính chỉ số Nasdaq 100 cũng tương tự như Nasdaq Composite.
- Nasdaq Financial 100 và Nasdaq Biotechnology Index
Nasdaq Financial 100 hay chỉ số Nasdaq tài chính, ngược lại với Nasdaq 100, chỉ số này đại diện cho các công ty thuộc lĩnh vực tài chính như ngân hàng, bảo hiểm, môi giới tài chính, công ty đầu tư, thế chấp…
Nasdaq Biotechnology Index là chỉ số Nasdaq công nghệ sinh học, đại diện cho khoảng 200 công ty thuộc lĩnh vực công nghệ sinh học, dược phẩm được niêm yết trên sàn NASDAQ.
Lịch sử giá của chỉ số Nasdaq
Nasdaq Composite
- Ra mắt vào năm 1971, chỉ số Nasdaq Composite bắt đầu với 100 điểm.
- Vào đầu năm 2000, chỉ số này đạt đỉnh lần đầu tiên tại mức giá trên 5,000 điểm với hiện tượng bong bóng dotcom. Tuy nhiên, đến cuối năm, dotcom sụp đổ, Nasdaq giảm hơn 50% giá trị. Đến gần cuối năm 2002, chỉ số này giảm sâu về mức sát 1,000 điểm.
- Mãi đến năm 2015, chỉ số này mới dần được phục hồi lại mức đỉnh ban đầu và tiếp tục tăng cho đến ngày hôm nay.
- Ở thời điểm hiện tại, giá trị của Nasdaq Composite ở khoảng 11,000 điểm.
Nasdaq 100
Quan sát 2 biểu đồ thì chúng ta có thể dễ dàng nhận thấy rằng diễn biến lịch sử giá của 2 chỉ số này hoàn toàn giống nhau.
Nasdaq 100 ra mắt lần đầu tiên vào ngày 31/01/1985 với mức giá cơ bản ban đầu là 125 điểm. Sau đó 15 năm thì tạo đỉnh tại gần 5,000 điểm. Cũng chịu ảnh hưởng từ sự kiện dotcom, Nasdaq 100 cũng nhanh chóng giảm sâu vào năm 2002 với mức giá dưới 1,000 điểm.
Cuối năm 2015, chỉ số này đã đạt vượt lên mức đỉnh ban đầu và tiếp tục tăng đến tận bây giờ.
Các yếu tố ảnh hưởng đến chỉ số Nasdaq
Như bất kỳ một chỉ số chứng khoán nào, yếu tố đầu tiên ảnh hưởng đến giá trị của chỉ số chính là các công ty cấu thành nên chỉ số đó. Sự biến động trong các hoạt động kinh doanh của những công ty này sẽ làm cho giá cổ phiếu trên thị trường của chúng thay đổi, kết quả là chỉ số Nasdaq cũng sẽ thay đổi theo. Công ty hoạt động tốt, làm ăn có lời cao thì giá cổ phiếu tăng, chỉ số Nasdaq tăng và ngược lại.
Ở cả 2 chỉ số Nasdaq Composite và Nasdaq 100, các công ty công nghệ luôn chiếm tỷ trọng cao, chính vì vậy, một trong những yếu tố quan trọng ảnh hưởng mạnh mẽ đến chỉ số Nasdaq chính là thị trường công nghệ Hoa Kỳ.
Các chính sách kinh tế, sự kiện chính trị của Mỹ cũng là những yếu tố ảnh hưởng đến chỉ số Nasdaq. Chẳng hạn, FED công bố chính sách hạ lãi suất, đây là cơ hội để các công ty mở rộng sản xuất, đầu tư, tiềm năng lợi nhuận tăng cao, giá cổ phiếu tăng, chỉ số Nasdaq tăng.
Tầm quan trọng của chỉ số Nasdaq
Đại diện cho toàn bộ các công ty được niêm yết trên một trong 2 sàn giao dịch chứng khoán lớn nhất Hoa Kỳ, chỉ số Nasdaq Composite có vai trò quan trọng trong việc đo lường sức khỏe của nền kinh tế tại cường quốc này. Đó là lý do mà Nasdaq, Dow Jones hay S&P 500 đều biến động theo cùng một chiều hướng khi thị trường Mỹ đi theo một xu hướng nào đó.
Chỉ số Nasdaq 100 bao gồm 100 công ty, trong đó đa phần là những công ty công nghệ lớn nhất nước Mỹ, vì vậy, chỉ số này cũng là một thước đo sức khỏe của lĩnh vực công nghệ tại quốc gia này.
Đối với những nhà đầu tư cổ phiếu yêu thích lĩnh vực công nghệ thì chỉ số Nasdaq là một công cụ mà họ không thể không theo dõi và dành nhiều thời gian cho việc nghiên cứu. Tương tự, những trader trên thị trường ngoại hối, sự biến động của chỉ số Nasdaq ảnh hưởng trực tiếp đến biến động của đồng USD, nên nó sẽ ảnh hưởng đến hầu hết các cặp tiền khác, vàng và cả những tài sản tài chính khác, theo dõi chỉ số này sẽ giúp họ dự đoán được hướng đi của giá cả các loại tài sản đó, từ đó ra quyết định giao dịch một cách chính xác nhất.
Đầu tư vào chỉ số Nasdaq trên các thị trường tài chính
Có nên đầu tư vào chỉ số Nasdaq hay không?
Câu trả lời muôn thuở mà không thể chính xác hơn đó là: chỉ cần bạn yêu thích đầu tư chỉ số, có kiến thức tài chính và mạo hiểm thì bạn nên đầu tư vào nó, vì đầu tư vào thị trường tài chính đã là một kênh đầu tư rủi ro.
Chỉ số Nasdaq (bao gồm cả Nasdaq Composite và Nasdaq 100) sẽ càng phù hợp hơn cho những ai đặc biệt quan tâm đến lĩnh vực công nghệ.
Qua 2 biểu đồ lịch sử giá ở phần trên, nếu không có những sự kiện đặc biệt bùng nổ, những thảm họa mang tính toàn cầu thì chỉ số Nasdaq có xu hướng tăng dần theo thời gian. Trong dài hạn, đầu tư vào chỉ số này là một sự lựa chọn an toàn.
Ngoài ra, vì Nasdaq đo lường được sức khỏe nền kinh tế Mỹ ,nên, nếu các bạn là một người kỳ vọng vào sự tăng trưởng của nền kinh tế này thì cũng nên cân nhắc đầu tư vào chỉ số Nasdaq.
Hơn thế nữa, nếu bạn là một nhà đầu tư cổ phiếu Mỹ, đang có một danh mục bao gồm những cổ phiếu đang có mặt trong danh sách các công ty được sử dụng để tính chỉ số Nasdaq (đặc biệt là Nasdaq 100) thì đầu tư vào chỉ số này được xem là một giải pháp phòng ngừa rủi ro hiệu quả.
Đầu tư vào chỉ số Nasdaq như thế nào?
Trên thị trường chứng khoán, nhà đầu tư có thể đầu tư trực tiếp vào chỉ số Nasdaq hoặc thông qua các sản phẩm phái sinh như hợp đồng tương lai, quỹ ETFs.
Một số loại hợp đồng tương lai Nasdaq như E-mini Nasdaq Composite Futures (QCNc1), Micro E-mini Nasdaq 100 Index Futures (MQNc1), cả 2 sản phẩm này đều được giao dịch trên sàn CME (Sở giao dịch hàng hóa Chicago).
Một số quỹ ETFs chỉ số Nasdaq như iShare Nasdaq Biotechnology ETF, Global X Nasdaq 100 Covered Call ETF, First Trust Nasdaq Bank ETF, First Trust Nasdaq Retail ETF… các ETFs này được niêm yết trên sàn NASDAQ. Bên cạnh đó, còn rất nhiều quỹ ETFs chỉ số Nasdaq khác được niêm yết trên những sàn giao dịch chứng khoán lớn tại Pháp, London, Đức, Thụy Sĩ.
Trên thị trường forex, nhà đầu tư có thể giao dịch chỉ số Nasdaq hoặc các sản phẩm phái sinh của Nasdaq thông qua Hợp đồng chênh lệch CFDs. Là một indices quan trọng nên Nasdaq có mặt trong tất cả các sàn giao dịch forex hiện nay có cho phép trader giao dịch chỉ số, nên việc đầu tư vào chỉ số này dễ dàng hơn bao giờ hết.
Giao dịch chỉ số Nasdaq trên thị trường forex còn có rất nhiều ưu thế khác như: bắt đầu với số vốn nhỏ nhưng có thể đầu tư khối lượng lớn nhờ cơ chế đòn bẩy, spread thấp (tại các sàn forex uy tín), đa dạng các công cụ phân tích và hỗ trợ giao dịch, thời gian linh hoạt, tham gia dễ dàng…
Một số lưu ý khi đầu tư vào chỉ số Nasdaq
- Chú ý vào những cổ phiếu công nghệ lớn như Apple hoặc Google, theo dõi thường xuyên báo cáo lợi nhuận của chúng vì đây là 2 công ty lớn nhất hiện nay trong lĩnh vực công nghệ. Hoạt động của những công ty này còn được xem là thước đo sức khỏe cho ngành công nghiệp tại Mỹ. Chính vì vậy, một sự biến động lớn về giá cổ phiếu của chúng cũng có thể làm cho chỉ số Nasdaq 100 tăng vọt hoặc giảm rất sâu.
- Luôn theo dõi các chỉ số kinh tế của Mỹ như lãi suất, lạm phát thông qua các sự kiện, công bố trên Lịch kinh tế nếu muốn đầu tư chỉ số Nasdaq hiệu quả.
Đầu tư vào chỉ số Nasdaq luôn là sự yêu thích của những trader chuyên nghiệp. Vậy còn bạn thì sao? Dù cho bạn có đang đầu tư vào chỉ số này hay bất kỳ một chỉ số nào khác hay không, nhưng nếu bạn là một nhà đầu tư trên thị trường chứng khoán, một nhà giao dịch trên thị trường forex thì việc theo dõi chỉ số Nasdaq là vô cùng quan trọng, tương tự như chỉ số Dow Jones vậy. Chính vì thế, hãy tích lũy thêm những kiến thức về tài chính, đặc biệt là tài chính Mỹ để có thể đọc, nhìn nhận và đánh giá về chỉ số này một cách chính xác nhất nhé.
CHÚC CÁC BẠN THÀNH CÔNG.
